Akciju tirdzniecība ārvalstu tirgos. Kā izvēlēties brokeri un iekļūt ASV akciju tirgū. Čikāgas preču birža

Laba diena, lasītāji!

Domāju, ka visi piekritīs, ka Amerikas akciju tirgus ir pelnījis savu rakstu. Tajā ietilpst lielākās biržas pasaulē, kas ietekmē visas planētas finansiālo “labklājību”. Amerikas birža ir unikāla parādība: tiklīdz tā parādās, tā uzreiz piesaista naudu. Saskaņā ar statistiku pusi no pasaules apgrozījuma nāk no ASV.

Amerikas biržas ir sadalītas trīs kategorijās: akcijas, preces un atvasinātie instrumenti. Apskatīsim katru veidu atsevišķi.

Amerikas akciju tirgu pārstāv četri pasaules tirdzniecības monstri. Parunāsim par tiem sīkāk.

NYSE

Atzīts pasaules līderis starp biržām. Birža ir lielākā un nozīmīgākā, viena no vecākajām Amerikā. Visstingrākās prasības iekļaušanai sarakstā ir NYSE. Tie, kuriem paveicās iekļauties tās kotācijās, var uzskatīt, ka ir noķēruši laimes putnu: 50% no pasaules akciju tirdzniecības apgrozījuma ir šeit.

Turklāt NYSE sistemātiski īsteno apvienošanās un pārņemšanas politiku, kas tikai palielina tās ietekmi un varu.

NASDAQ

Amerikas akciju tirgus, kas tika izveidots tikai elektroniskā tirdzniecība.

Neskatoties uz salīdzinoši jauno vecumu (mazāk nekā 50 gadi), tas ir spējis tik daudz izaugt, ka ieņem otro vietu pasaulē pēc kapitalizācijas pēc NYSE. Tas vēlreiz pierāda automatizēto tirdzniecības sistēmu attīstības aktualitāti.

Īpatnība ir fiziskas atrašanās vietas trūkums. Tā kā tirdzniecība ir automatizēta, apmaiņas resursi ir izkaisīti dažādas vietas, nav nepieciešams uzturēt lielu darbinieku skaitu. Amerikāņu biržas dalībnieki strādā no mājām, kas ievērojami paplašina akciju tirdzniecības ģeogrāfiju.

Tāpat kā NYSE, tā nodarbojas ar iegādi un paplašina savu akciju tirgus redzesloku.

Birža specializējas IT sektora un citu augsto tehnoloģiju nozaru uzņēmumos.

AMEX

Birža ar šādu nosaukumu nav pastāvējusi kopš 2008. gada, kad to iegādājās globālais gigants NYSE un pārdēvēja par NYSE Alternext USA. Neatkarību nogalināja 2008. gada krīze.

AMEX pat savas simts gadus ilgās vēstures sākumā varētu dot izredzes tai pašai Amerikas NYSE akciju tirdzniecības popularitātes un apjoma ziņā. Šī platforma tika izveidota kā tramplīns mazu uzņēmumu tirdzniecībai ieguves, vieglās un ķīmiskās rūpniecības nozarē. NYSE konkurents tam ļoti palīdzēja, pastiprinot kotēšanas nosacījumus, kā rezultātā amerikāņu akciju sabiedrības sāka masveidā pāriet uz AMEX.

AMEX kļuva par ETF fondu veidotāju. Viss sākās ar depozitārajiem sertifikātiem, kas tika ieviesti 1993. gadā, un biržā tirgoto fondu ieviešanu Amerikas tirgū.

Birža līdz šai dienai lepojas ar vairākiem populāriem indeksiem. Un tā galvenais indekss, ko tagad sauc par NYSE Arca Index, ir atzīts par precīzāko finanšu rādītāju pasaulē.

Čikāgas fondu birža CHX

Tas datēts ar aizpagājušo gadsimtu. Atzīts par lielāko starp preču biržām. Tas ir viens no līderiem ASV tirdzniecības apgrozījuma ziņā.

Amerikas akciju tirgus ir unikāls ar to, ka tas neaprēķina nevienu pašu indeksu un nav izveidojis sarakstu. Šeit var tirgoties jebkurš uzņēmums. Tāpēc tas piedāvā plašu produktu klāstu, kas labvēlīgi ietekmē turpmāko izaugsmi un attīstību.

Preču un atvasināto instrumentu biržas

Papildus biržām Ziemeļamerikas kontinentā darbojas biržas preču tiešai tirdzniecībai, kā arī Amerikas atvasināto instrumentu biržas, kas specializējas atvasināto finanšu aktīvu, piemēram, fjūčeru un opciju, apritē.

Čikāgas preču birža CME

Tā tika izveidota kā platforma amerikāņu lauksaimniecības produktiem. To raksturoja augsti izaugsmes tempi, jo tā izdevīgā atrašanās vieta piesaistīja pārdevējus no visas valsts.

Tomēr līdz pagājušā gadsimta 50. gadiem situācija bija pasliktinājusies, jo strauji samazinājās pieprasījums pēc Amerikas lauksaimniecības produktiem. Pateicoties kompetentai vadībai un inovatīvu instrumentu ieviešanai (Starptautiskais valūtas tirgus IMM fjūčeru tirgus), birža tika atjaunota līdzšinējā krāšņumā un sāka iegūt apgriezienus. Un 1992. gadā palaistā elektroniskā tirdzniecības sistēma CME Globex, kas oficiāli pieder Čikāgas biržai, ļāva veikt tirdzniecību visu diennakti un papildus palielināja Amerikas platformas popularitāti.

Nākotnes līgumu tirgū platformai ir galvenā loma. Visi investori pasaulē paļaujas uz tās kotācijām. 2018. gada vasarā tas kļuva par daļu no NYSE grupas.

Vietnes īpatnība ir darījumu caurspīdīgums. Tas vienkāršo tirgus analīzi un vienlaikus novērš tirgus manipulācijas. Īpašs biržas lepnums ir laikapstākļu nākotnes līgumi, lai ierobežotu Amerikas lauksaimnieku riskus.

Čikāgas padomes opciju birža CBOE

Šī ir lielākā opciju platforma pasaulē. Tas tika dibināts ne tik sen - pagājušā gadsimta septiņdesmitajos gados, taču tas ātri vien spēja kļūt populārs un piesaistīt daudz ne tikai amerikāņu investoru.

Tas piedāvā gan manuālu, gan automatizētu tirdzniecību. Kā tirgoties, tas ir tirgotāja ziņā: hibrīdsistēma pieļauj visu. Starp citu, šodien manuālā un automātiskā tirdzniecība tiek sadalīta gandrīz vienādi.

Starpkontinentālā preču birža (ICE)

Krievu valodā šīs vietnes nosaukums izklausās kā Intercontinental Exchange. Šobrīd daļa no sena drauga – globālā giganta NYSE. Tā ir pasaulē lielākā atvasināto instrumentu tirgus platforma, neskatoties uz tās jauno vecumu (mazāk nekā 20 gadus). Dažas cenas, piemēram, Brent naftai, tiek noteiktas šajā biržā.

Sākotnēji tā tika iecerēta kā energoresursu tirdzniecības platforma šim nolūkam, tika veikti vairāki iepirkumi un apvienošanās. Uz panākumu viļņa to iegādājās NYSE. Bonuss no šī darījuma bija piekļuve vadošajam akciju tirgum. Tas arī nodrošina klīringu visā Ziemeļamerikas kontinentā un Eiropā.

Tikai daži cilvēki zina, ka tā ir vecākā birža Amerikas Savienotajās Valstīs. Sasniegtie rezultāti opciju tirgū, īpaši ārvalstu valūtā. Vēlāk tas atkārtoja savu tuvāko amerikāņu akciju brāļu likteni, jo to iegādājās NASDAQ.

Kotēto vērtspapīru skaits salīdzinājumā ar citiem ir neliels, taču to veiksmīgi kompensē tirdzniecība ar dažiem populāriem indeksiem (piemēram, XAU zelts un sudrabs).

Bostonas birža

Pati ideja par biržas organizēšanu šajā pilsētā bija lemta panākumiem, jo Bostona ir atzīts ASV finanšu centrs. Tur tika izveidots pat pirmais ieguldījumu fonds Amerikā. Iespējams, izdevīgā atrašanās vieta veicināja to, ka neapskaužamā ātrumā uzņēma ievērojamu apgriezienu skaitu Amerikas reģionālā birža, kas arī nicināja atvasinātos instrumentus un bija piesardzīga pret jauninājumiem.

Tomēr tai joprojām bija tāds pats liktenis kā līdzīgām reģionālajām vietām. Nespējot izturēt konkurenci, to absorbēja briesmonis NASDAQ, kurš tāpēc saņēma sava sistēma klīringa

Klusā okeāna birža

Viena no reģionālajām platformām, kas ir izaugusi līdz starptautiskam statusam (tas notika, pateicoties tās pašas NYSE absorbcijai).

Interesanta iezīme ir tā, ka tās pastāvēšanas pirmajās desmitgadēs bija divas atsevišķas biržas ar atšķirīgu ģeogrāfisko atrašanās vietu: viena daļa atradās Sanfrancisko un strādāja ar akcijām un obligācijām, bet otrā Losandželosā tirgoja naftu. Tikai 20. gadsimta vidū viņi beidzot apvienojās Klusā okeāna platformā.

Amerikas birža ir pazīstama arī kā privatizācijas pionieris.

Biržas salīdzināšanas tabula

Tālāk esošajā tabulā esmu sniedzis pamatdatus par apskatītajām Amerikas biržām, ieskaitot Maskavas darba laiku.

Vārds	Uzņēmumu skaits	Kapitalizācija, miljardi USD	Ikdienas apjoms	Grafiks	Tirgotie uzņēmumi/resursi
NYSE	4,4 tūkst	28 triljoni	2 miljardi gabalu	17:30-0:00	Lielākās akcijas globālie uzņēmumi dažādās nozarēs
NASDAQ	3,6 tūkst	13 triljoni	2,5 miljardi gabalu	17:30-0:00	NASDAQ NM: akcijas lielākajiem uzņēmumiem pasaulslavenā Nasdaq SCM: akcijas mazie uzņēmumi.
AMEX	1300	1	0,1 miljards gab.	17:30-0:00	Uzņēmuma vērtspapīri mazs vāciņš ETF fondi
Čikāgas fondu birža CHX	—	32	—	16:30-23:00	Krājumi; iespējas
Čikāgas Mercantile CME apmaiņa	—	3,3	15 miljoni gabalu	24/5T	Preces (lauksaimniecības produkti) Procentu likmes (CB, eiro, dolārs) Valūtas Akciju indeksi (S&P500, Nasdaq, DowJones, Nikkei) Dārgmetāli Ieguves rūpniecības produkti (nafta, ogles, gāze)
Čikāga birža iespējas CBOE	—	—	1 miljons gabalu	16:30-23:15	Opcijas ieslēgtas lielākā daļa populāri aktīvi
Starpkontinenta Preču birža (ICE)	—	—		24/7	ICE Futures Europe: līgumi par naftu, gāzi un citiem energoresursiem, kā arī klimata apmaiņas instrumenti. CE Futures US: rīsu, cukura un citu preču, indeksu un valūtu nākotnes līgumi un opcijas. ICE Futures Canada: graudu līgumi.
Filadelfijas fondu birža PSE	3,6	13,3	2,2 miljoni gabalu	16:30-23:00	Iespējas kalnrūpniecības uzņēmumiem
Bostona	—	—	53 tūkstoši gabalu	—	Iespējas
Klusais okeāns	—	—	—	—	Iespējas

Kā sākt tirdzniecību Amerikas biržās

Lai vidusmēra investors varētu strādāt Amerikas akciju tirgū, viņam būs jānoslēdz līgums ar brokeri, kurš brokeru pakalpojumu sarakstā nodrošina piekļuvi ASV tirgum. Zemāk es jums pastāstīšu, kā izvēlēties brokeri un tirgoties ar viņu.

Krievijas brokeris

Krievijas jurisdikcijā esošais brokeris nenodrošinās pat desmito daļu no investoram nepieciešamajiem instrumentiem Amerikas tirgū. Ar Ameriku, protams, var strādāt caur Sanktpēterburgas biržu, taču labāk izvēlēties brokeri ar ārzemju “meitasuzņēmumu”, caur kuru būs pieejamas vēlamās iespējas (piemēram, amerikāņu akcijas tiešsaistē).

Izvēloties Krievijas brokeri, pievērsiet uzmanību, kurām Amerikas platformām tas nodrošina piekļuvi, un dodiet priekšroku tai, kurā ir maksimālais to skaits.

Riks Kīts Otkritijs Finam BKS Tinkoff Promsvyaz

Lielākais brokeru un investīciju uzņēmums Krievijā. Pats ar viņiem neesmu strādājis, bet mani kolēģi atbild ļoti pozitīvi.

Plusi:

Nebagijs Transaq terminālis
Iespēja papildināt/izņemt naudu no konta bez komisijas maksas (ar jūsu bankas starpniecību)
Virkne pirmās klases pakalpojumu (piemēram, varat bez maksas lejupielādēt citātu vēsturi)

Patiesībā vienīgais īstais lielais amerikāņu brokeris, kurš joprojām strādā ar krieviem.

Ir atbalsts krievu valodā
Labas komisijas
Depozītu var papildināt ar rubļiem (apejot valūtas kontroli)

Trūkumi ietver:

Minimālais depozīts 10 000 USD
Maksa par neaktivitāti

Uzņēmums ir Finam Amerikas meitasuzņēmums un tika izveidots, lai piesaistītu klientus no NVS uz Amerikas tirgu.

Vienkāršākais veids, kā atvērt kontu
Krievu valodas atbalsts
Konta atvēršana no 200 USD

Diezgan augstas komisijas maksas
Dažādi papildus maksājumi

Forex un bināro opciju brīdinājums

Ilggadējie lasītāji jau zina par manu attieksmi pret šīm divām hipostāzēm. Jaunajiem man nav grūti sevi atkārtot.

Atcerieties: nevienam forex tirgotājam vai “bināro opciju” tirgotājam (kurš, starp citu, nevar ienākt mūsu tirgū) nav piekļuves akciju tirgum, īpaši ārvalstu.

Amerikas akciju tirgus ir likvīdākais no visiem pasaules finanšu tirgiem. NYSE kotētas 7 tūkstošu uzņēmumu akcijas, kas sniedz unikālas iespējas.

Brokera izvēle tirdzniecībai NYSE

Lai iekļūtu Amerikas akciju tirgū, sākotnēji jāizvēlas brokeris, kurš spēj sniegt šo pakalpojumu. Starp citu, šodien nav jāmeklē amerikāņu uzņēmumi. Mūsdienās daudzi Krievijas uzņēmumi nodrošina piekļuvi arī ASV biržām. Starp viņiem:

Finam;
Brīvības finanses;
Brokeru sabiedrība "Otkritie";
I.T. Invest;
Zerich Capital Management.

Turklāt piekļuvi ASV biržām var iegūt, izmantojot ārzemju apdrošināšanas sabiedrība. Bet, lai to izdarītu, vispirms jākļūst par tā klientu un jāiegādājas uzkrājumu apdrošināšanas programma.

Izvēloties brokeru sabiedrību, jāpievērš uzmanība šādiem faktoriem:

Tirdzniecības platformas ērtība, darījumu izpildes ātrums.
Ieteicamā tirdzniecības instrumentu izvēle.
Jurisdikcija, kā arī privātā investora aizsardzība.
Visu nepieciešamo licenču un sertifikātu pieejamība.

Amerikas birža NYSE

Darbības princips Krievijas uzņēmumi, kas nodrošina piekļuvi Amerikas biržām, ir balstīta uz ārzonu “meitasuzņēmumu” atvēršanu.

Pārskatot visas brokeru kompānijas, var atzīmēt, ka minimālais slieksnis piekļuvei NYSE ir 3 tūkstoši dolāru.

Vairumā gadījumu ir nepieciešama minimālā summa 10 000 USD.

Runājot par komisijām, tirgotājs maksā tikai par pozīcijas atvēršanu vai aizvēršanu (atkarībā no tarifu grafika), kā arī par tirdzniecības platformas izmantošanu.

Lai atvērtu tirdzniecības kontu, ir jāaizpilda pieteikums uzņēmuma tīmekļa vietnē (vai jāierodas tieši birojā), nodokļu veidlapa W-8BEN, kā arī jāpievieno skenētas personu apliecinošu dokumentu kopijas. Dokumentu izskatīšana var ilgt līdz vienai nedēļai.

Runājot par nodokļiem, pateicoties Krievijas un ASV noslēgtajam līgumam par nodokļu dubultās uzlikšanas novēršanu, peļņa, kas gūta no tirdzniecības NYSE, tiek aplikta tikai ar Krievijas nodokli, kas nodrošina priekšrocības.

Tomēr, pamatojoties uz to, ka Krievijas brokera ārzonas “meita” nav Krievijas Federācijas nodokļu aģente, jums pašam būs jāiesniedz deklarācija un jāmaksā nodokļi.

Investīcijas uz laiku, kas ilgāks par vienu gadu, nodrošina Jūsu uzkrājumu stabilitāti nākotnē. , kā arī nākotnes izredzes.

Lasiet par to, kā izdomāt uzņēmuma nosaukumu.

Nezināt, vai jums vajadzētu ieguldīt zeltā? Šis raksts palīdzēs jums pieņemt pareizo lēmumu. Galvenie investīciju veidi.

Kā izvēlēties pareizās akcijas tirdzniecībai Amerikas akciju tirgū

Kad tirdzniecības konts ir atvērts un tajā ir iemaksāti līdzekļi, varat sākt tirdzniecību Amerikas biržā.

Tūlīt ir vērts atzīmēt, ka tirdzniecība NYSE ir pilnīgi atšķirīga no MICEX.

Spilgts piemērs tam ir tirgoto akciju skaits, aptuveni septiņi tūkstoši.

Lai nepazustu tik milzīgā skaitā un netērētu laiku “tukšām mikroshēmām”, jums jāievēro vairāki vienkārši noteikumi. It īpaši:

Izmantojiet akcijas, kuru vidējais dienas apjoms ir vismaz 300 tūkstoši USD.
Cenu diapazonam (īpaši iesācējiem) jābūt no 15 līdz 75 USD par akciju;
Tirdzniecības aktīvi ar kapitalizāciju vairāk nekā 250 miljonu ASV dolāru apmērā. Vislabāk, protams, ir izmantot akcijas, kuru kapitalizācija ir 1 miljards vai vairāk;
Šajā laikā netirgojiet pirmās 15 minūtes, galvenokārt notiek impulsu tirdzniecība.

Papildus visam iepriekšminētajam ir arī vērts piebilst, ka vienmēr jāievēro vienkārši kapitāla pārvaldības noteikumi. Šajā gadījumā nav īpaši svarīgi, kurā tirgū tiek veikta tirdzniecība un uz kādu periodu ir paredzēts ieguldījums. Tāpēc nav vērts riskēt vairāk par 5 procentiem no kopējā ieguldītā kapitāla.

Akciju izvēle tirdzniecībai

Vidēja un ilgtermiņa tirdzniecībai Amerikas akciju tirgū varat izmantot arī tādus resursus kā finviz.com un Google Finance Stock Screener. Abi pakalpojumi ļauj sekundes daļā sarindot vajadzīgo tautsaimniecības nozari un izvēlēties investīcijām interesantākās akcijas. Turklāt pakalpojumi ļauj kārtot krājumus pēc tādiem rādītājiem kā:

Amerikas akciju tirgus privātajiem investoriem sniedz daudz vairāk iespēju nekā Krievijas. Kurus tiešsaistes brokerus ASV varat izmantot no Krievijas?

Lielo burtu lietojums Krievijas tirgus, kas 2015. gadā sasniedza 415,89 miljardus ASV dolāru, saskaņā ar Bank of America Merrill Lynch datiem, ir salīdzināms ar lielāko Amerikas uzņēmumu, piemēram, Apple (585,9 miljardi ASV dolāru) vai Alphabet (506,1 ASV dolāru) vērtību. Tirdzniecības programmu un pakalpojumu ērtības privātajiem investoriem Krievijā ir zemākas nekā viņu Rietumu kolēģiem aptuveni tādā pašā mērā.

Kā norāda Valorence Advisors & Research vadītājs Iļja Alhimovs, tirgotājs ar 15 gadu pieredzi, Krievijas brokeru piedāvātās tirdzniecības programmas funkcionalitātē ir zemākas par Rietumu pakalpojumiem. Rezultāts ir kopumā 70 tūkstoši aktīvu privāto investoru kontu biržā. Krievijas brokeri piedāvā klientiem vienkāršākus pakalpojumus, bet vēl nav guvuši lielus panākumus.

Brokeru kompānijas Krievijā saprot, ka vietējais akciju tirgus neatbilst investoru vajadzībām un piedāvā tiem pieeju Rietumu tirdzniecības platformām. Tomēr šie pakalpojumi nav lēti. Saskaņā ar FG BCS klientu atbalsta dienestu šajā uzņēmumā minimālais konts tirdzniecībai Amerikas tirgū ir USD 10 tūkstoši. Brokeris iekasē komisiju USD 0,01 apmērā no katras akcijas, neskaitot maiņas maksas un regulējošās maksas. Fjūčeru vai opciju pirkšana tirgotājam maksās 1,75 USD, un viņam būs jāmaksā USD 25 mēnesī par BCS CQG tirdzniecības termināļa izmantošanu.

Kāpēc maksāt tādu naudu Krievijas starpniekiem, ja var tieši sazināties ar amerikāņu interneta brokeriem? Iļja Sogonovs, mazā īpašuma pārvaldīšanas uzņēmuma Anderida Group vadošais partneris, uzskata, ka Amerikas tirdzniecības pakalpojumi sniedz lielākas tirdzniecības iespējas. "Krievijas brokeri diemžēl nevar nodrošināt pilnīgu piekļuvi lielam skaitam iespējamo platformu un instrumentu," viņš uzskata.

Šim vērtējumam piekrīt privātais tirgotājs Andrejs Agapovs, kurš pats izmantoja ārvalstu starpnieku pakalpojumus. “Ja Krievijā brokeru kompānijas galvenokārt piedāvā pieeju ASV akciju tirgum, tad vietējās kompānijas ļauj tirgoties arī ar fjūčeriem, opcijām un daudziem citiem instrumentiem. Darījumiem pieejamo aktīvu izvēle, protams, nav salīdzināma ar Krievijas brokeru piedāvāto,” viņš teica.

Grūtības

Amerikas tirgū prasības privātajiem investoriem un tirgotāja vajadzība pēc kapitāla ir daudz augstākas. Alīna Anaņjeva stāsta, ka Krievijā var sākt tirgoties ar 30 tūkstošu rubļu kapitālu. ASV, lai atvērtu kontu, būs nepieciešami 5-10 tūkstoši dolāru, bet ērtai tirdzniecībai, piemēram, ar opcijām, no 50 tūkstošiem dolāru. Tāpat, lai tirgotos atvasināto instrumentu tirgū, ir jābūt kvalificēta investora statusam. Tiesa, pieteikuma anketā varat vienkārši norādīt, ka jums ir zināšanas par iespējām, un viņi ņems jūsu vārdu, viņa saka.

Tirgotāji sarežģīto nodokļu shēmu uzskata par vēl vienu trūkumu tirdzniecībā ar amerikāņu uzņēmumu starpniecību. Ja Krievijā nodokļu nomaksas jautājumus uzņemas brokeri uz sevi, tad tirgotājam, kas sadarbojas ar brokeru kompāniju no ASV, šis jautājums būs jārisina patstāvīgi. Pēc Iļjas Aļhimova teiktā, Krievijā joprojām nav pieņemama nodokļu atskaites forma pilsoņiem, kuri guvuši peļņu ASV fondu tirgū. Nodokļu iestādes nepieņem ASV brokeru izdotus dokumentus.

Brokeru kompāniju klientiem no ASV ir jāpārkārto no brokera saņemtās atskaites atbilstoši Krievijas standartiem. Tajā pašā laikā viņiem ir jāpierāda peļņas esamība, pēc pieprasījuma uzrādot brokeru līgumu, izziņas par līdzekļu ieskaitīšanu un daudzus citus dokumentus. Tiesa, arī šādos gadījumos nodokļu iestādes nereti atsakās pieņemt deklarācijas. Tas veicina pelēko shēmu pieaugumu un tirgotāju izvairīšanos no nodokļu nomaksas, saka Alhimovs.

Ja tirgotājam tomēr izdosies iesniegt dokumentus nodokļu inspekcijā, tad saskaņā ar LR likuma 280. pantu ienākuma likme no darījumiem ar vērtspapīriem būs 13%.

Interaktīvie brokeri

Visbiežāk tirgotāji no Krievijas izmanto Interactive Brokers (IB) pakalpojumus, kas dibināts tālajā 1977. gadā un kura kapitāls ir vairāk nekā 5 miljardi ASV dolāru. Saskaņā ar Alīnas Anaņjevas datiem, šobrīd šis brokeris ir atvēris aptuveni 3300 kontus. Krievijas un NVS pilsoņiem. Ar šīs kompānijas starpniecību Amerikas tirgū dod priekšroku arī tirgotāji Alhimovs un Sogonovs. “Galvenā atšķirība starp Interactive Brokers un Krievijas brokeriem ir globālo platformu pārklājuma klāsts (viss vienā pudelē, izņemot Krievijas eiroobligācijas), Trade Work Station (TWS) tirdzniecības sistēmas sarežģītība, caurspīdīga riska pārvaldība un plaša savienojamība. "teica Alhimovs.

Interaktīvo brokeru popularitāte Krievijā lielā mērā ir saistīta ar konta atvēršanas procedūras vienkāršību un krievu valodas tehniskā atbalsta pieejamību. Brokeru konta reģistrācija tiek veikta, izmantojot uzņēmuma tiešsaistes pakalpojumus. Kā izriet no IB vietnē publicētās informācijas, brokeris pieņem dokumentus elektroniskā formātā, neprasot to tulkojumu angļu valodā.

Minimālā summa, kas jāiemaksā kontā, lai veiktu tirdzniecību ar Interactive Broker starpniecību, ir USD 10 tūkstoši vai līdzvērtīga summa citā valūtā. Personām, kas jaunākas par 25 gadiem, tiek nodrošināts atslābums - viņiem ir jābūt vismaz 3 tūkstošiem USD. Konsultantu un brokeru klienti no IB var atvērt kontus tikai ar USD 5 tūkstošiem, atzīmē Interactive Brokers vietne.

Maksas atšķiras atkarībā no aktīviem. Darījumiem ar akcijām tā ir USD 0,005 (par vienu vērtspapīru). Klients var izvēlēties arī brokeru komisiju, kas samazinās atkarībā no tirdzniecības apjomiem. Piemēram, ja mēneša apgrozījums pārsniedz 300 tūkstošus akciju, maksājums būs 0,0035 USD par akciju. Komisijas maksa par operācijām ar opcijām ir vienāda ar USD 0,70 par līgumu, ja apgrozījums ir mazāks par 10 tūkstošiem vērtspapīru mēnesī, un USD 0,50 par apgrozījumu līdz 50 tūkstošiem vērtspapīru. Maksājums par darījumiem ar fjūčeriem ir 0,25-0,85 USD par līgumu atkarībā no tirdzniecības apjoma, darījumiem ar obligācijām - 0,002-0,1 USD, atkarībā no parāda vērtspapīra veida un mēneša apgrozījuma uz tā.

Lightspeed tirdzniecība

Lightspeed Trading (dibināts 2001. gadā) tirgū ir pazīstams kā brokeris tirdzniecības robotiem un algoritmiskajiem tirgotājiem, kuri slēdz darījumus par lielām naudas summām. Tomēr šim uzņēmumam ir ko piedāvāt privātajam investoram.

Klients var atvērt kontu, izmantojot vietnes tiešsaistes pakalpojumu. Dokumenti tiek nosūtīti elektroniski, lai gan brokeris var pieprasīt dažas veidlapas papīra formā - tās jānosūta pa pastu Lightspeed birojam. Minimālā konta prasība tirdzniecībai, izmantojot Lightspeed tiešsaistes platformu, ir 10 000 USD, taču brokerim ir arī savs Lightspeed Trader terminālis, kuram nepieciešams minimālais konta atlikums USD 25 000 apmērā, teikts uzņēmuma vietnē. Lai iegādātos akcijas un ETF, privātam investoram ir nepieciešama tikai tiešsaistes versija.

Saskaņā ar uzņēmuma noteikumiem, ja klients atver kontu ar mazāk nekā 15 tūkstošiem dolāru un neveic darījumus, brokeru kompānija noraksta ikmēneša soda naudu 25 dolāru apmērā. Komisija par akcijām un ETF Lightspeed ir USD 0,0045 par vienu vērtspapīru (minimums USD 4,5 par darījumu). Aktīviem tirgotājiem tiek nodrošināts komisijas maksas samazinājums atkarībā no mēneša apgrozījuma. Izņemšanas maksa Nauda ir 50 USD neatkarīgi no summas.

Just2Trade

Šo salīdzinoši jauno amerikāņu brokeri (dibināts 2010. gadā kā Success Trade Securities nodaļa) nesen iegādājās Whotrades Inc., kas ir daļa no Finam holdinga. Viņš specializējas amerikāņu biržās. Konta atvēršana tiek veikta kā daļa no Whotrades+ (WT+) konta reģistrācijas. Klientam nav jāiesniedz dokumenti papīra formā – viņš tos var nosūtīt ieskenētā veidā pa e-pastu. Minimālā summa, ar kuru jūs varat iekļūt Amerikas tirgū, izmantojot Just2Trade, ir 3 tūkstoši USD.

Just2Trade brokera komisija ir fiksēta: par vienu darījumu ar akcijām un ETF klientam būs jāmaksā 2,5 USD. Konta iemaksa maksās 30 USD, bet naudas izņemšana maksās 40 USD. Tomēr atšķirībā no Lightspeed brokeris neiekasē maksu par tirdzniecības aktivitātes trūkumu. Just2Trade ir Vērtspapīru investoru aizsardzības korporācijas (SIPC) biedrs, kas garantē brokeru konta apdrošināšanu par USD 500 tūkstošiem.

MB tirdzniecība un vietu tirdzniecība

Brokeru kompānijas no “otrā ešelona” – MB Trading un Place Trade – no milžiem atšķiras ar ērtākām konta izmēra prasībām un mazāk humānām komisijām. Brokeris MB Trading (dibināts 1999. gadā) ir gatavs atvērt kontu Krievijas klientam, ja viņam ir vismaz 250 USD. Klientu reģistrācija tiek veikta, izmantojot tīmekļa veidlapu. Dokumenti tiek pieņemti tikai elektroniskā formā, savukārt papīriem, kas apliecina tirgotāja adresi, jābūt tulkotiem angļu valodā un notariāli apliecinātiem, teikts uzņēmuma mājaslapā.

Komisija ir atkarīga no apgrozījuma: ar darījumu apjomu līdz 5 tūkstošiem akciju klients maksā 4,95 USD, ja vairāk, tad 4,95 USD plus 0,005 USD par katru vērtspapīru, kas pārsniedz “limitu”. Par neaktivitāti trīs mēnešus MB Trading iekasē USD 12 ceturksnī. Izņemšanas maksa ir 50 USD.

Savukārt uzņēmumam Place Trade konta atvēršanai nepieciešami vismaz 5 tūkstoši dolāru. Investoriem vecumā no 21 līdz 26 gadiem tiek nodrošināti preferenciālie nosacījumi – minimālais konts 3 tūkstošu dolāru apmērā Uzņēmums pieņem tiešsaistes pieteikumus konta atvēršanai. Komisija par akciju darījumu ir USD 0,01 par vērtspapīru, bet ne mazāka par USD 1,5. Ja konta atlikums ir mazāks par USD 100 tūkstošiem un klients mēnesi neveiks darījumu, no viņa tiks iekasēta 10 USD neaktivitātes maksa. Līdzekļu izņemšana maksās 10 USD.

Pirmā priekšrocība ir tā darījuma cenu nosaka pats tirgus(kā visu tā dalībnieku kopums). Tas, iespējams, ir saistīts ar faktu, ka šis tirgus birža. Birža ir struktūra, kas sniedz iespēju klientiem (tirdzniecības dalībniekiem) veikt pirkšanas un pārdošanas darījumus savā starpā. Precīzi “starp citu”, jo šeit nav neviena tirgotāja, kas nosaka pirkšanas un pārdošanas cenas. Cenu nosaka piedāvājuma un pieprasījuma līdzsvars, tas ir, šobrīd aktuālie citu līdzīgu klientu pieteikumi (pasūtījumi). Vienlaikus birža nodrošina, ka klienta darījuma partneris pilda savas saistības.

Tirdzniecība Amerikas akciju tirgū

Izplatība. Biržā tirgotājam nav katru reizi jāzaudē starpības dēļ. Starpību nenosaka brokeris, bet to nosaka starpība starp labāko pirkšanas un pārdošanas cenu.

Sistēmas caurspīdīgums. Visi darījumi, kas tiek veikti biržā, uzreiz kļūst redzami visiem tirgus dalībniekiem – gan darījuma cena, gan tā apjoms. Veicis darījumu, tirgotājs uzreiz redz savu darījumu “drukas lentē” (visu biržas reģistrēto darījumu žurnālā).

Daudzdimensionalitāte tirgotājam pieejamā tirdzniecības informācija:

— reālais tirdzniecības apjoms,

— tirgus dziļums ("stikls"),

— darījumu plūsma (“drukas plūsma”),

— nelīdzsvarotība (pirkšanas un pārdošanas rīkojumu nelīdzsvarotība pirms biržas atvēršanas un slēgšanas).

Tirgus briedums. ASV likumi un valsts institūcijas, kas regulē apmaiņas aktivitātes, ir pilnveidotas gadu desmitiem. Iekšējās informācijas un cita veida krāpniecība biržā ir noziedzīgs nodarījums, līdz ar to katram dalībniekam tiek garantētas vienlīdzīgas iespējas iegūt informāciju, pieņemot tirdzniecības lēmumus.

Milzīga tirdzniecības instrumentu izvēle. Trīs lielākajās ASV biržās - NYSE, NASDAQ un AMEX - tirdzniecībai ir pieejami aptuveni 6,5 tūkstoši akciju un ETF (ETF ir indeksu fonds, kura akcijas biržā tiek tirgotas tāpat kā parastās akcijas). Pateicoties tik plašajai izvēlei, tirgotājam vienmēr ir iespēja atrast no vispārējās tirgus kustības maz atkarīgus instrumentus - akcijas, kas “dzīvo savu dzīvi”, kurām ir savi jaunumi un savs tirdzniecības raksturs. Tāpat tirgotājs starp šo instrumentu dažādību var atrast tos, kas viņam nodrošina vispievilcīgāko riska/atdeves attiecību – akcijas ar tīrām kustībām un ar viņam visprognozējamākajām situācijām.

Informācija. Ir pieejams liels informācijas apjoms, tostarp par bezmaksas pakalpojumiem. Jaunumi par katru uzņēmumu, ar ko tas nodarbojas, tā fundamentālie un tehniskie rādītāji, dividenžu maksājumi, ceturkšņa peļņas pārskats – tas viss ir brīvi pieejams.

Likviditāte.Šī tirgus apgrozījums kopumā ir aptuveni 300 miljardi USD dienā. Aptuveni 5 miljardi akciju maina īpašniekus katru dienu. Tas dod iespēju jebkurā laikā ieiet vai iziet no pietiekami lielas pozīcijas.

Pasaules ekonomikas centrs.Ņujorka joprojām ir viens no lielākajiem finanšu centriem pasaulē. Šeit, Amerikas akciju tirgū, sākas visi globālie procesi pasaules ekonomikā – vai tas būtu dot-com burbulis vai hipotekāro kredītu krīze. Tirgojoties un uzraugot Amerikas tirgu, tirgotājs tiek iesaistīts notiekošā avotā, kas dod viņam priekšrocības, tirgojoties citos tirgos.

Ar lielāku pārliecību varam teikt, ka amerikānis biržās- lielākie finanšu centri pasaulē. Visa finanšu konglomerāta pamatu pārstāv trīs biržas: NYSE, kas atrodas Ņujorkā, pēc tam nāk NASDAQ un AMEX - Amerikas fondu birža. Pēc trim tādiem lieliem iepirkšanās centrs Katru dienu, dienu no dienas, lielākā daļa amerikāņu uzņēmumu pērk un pārdod vērtspapīrus, veicot darījumus miljardu dolāru vērtībā. Bez šādiem globāliem finanšu gigantiem ASV ir arī mazākas biržas: Čikāgas birža – CHX un Filadelfijas birža – PSE u.c.

Ņujorkas birža NYSE

Šodien šī birža tiek uzskatīta par lielāko kapitāla ziņā. Pirmā līguma parakstīšana notika 1792. gadā, tieši tajā vietā Manhetenā, kur tagad atrodas labi zināmā Volstrīta. Slavenākie un vadošie amerikāņu koncerni tiek uzskatīti par dalībniekiem. Lai gan šī birža ieņem augstāko pozīciju kapitālieguldījumu ziņā, tā joprojām zaudē NASDAQ biržai kotēšanas ziņā un ieņem otro vietu kotēšanas reitingā.

Kopš 1988. gada beigām vietu skaits biržā palicis praktiski nemainīgs - 1469 cilvēki. Tomēr pāris reižu noteikts dalībnieku skaits tika nomainīts pret jauniem, taču kontingenta stabilitāte kopš 1988. gada ļauj saglabāt biržas līderu pozīcijas.

Biržas galvenā iezīme ir tā saukto speciālistu klātbūtne, kas atbalsta tirdzniecības procedūru. Uz 2015. gadu to ir vairāk nekā 1360. Viss solīšanas process ir atklāts: pārdevējs paziņo pārdodamo akciju skaitu un to cenu, bet pircējs piedāvā savu cenu un sev nepieciešamo vērtspapīru skaitu. Šajā procesā piedalās brokeri – uzņēmumu pārstāvji un speciālisti. Tomēr lēmums paliek speciālistam, kurš analizē ienākošos pieteikumus par šīm akcijām. Tādējādi speciālists var apstrādāt no viena līdz trim vērtspapīriem, kuros var būt no viena līdz trim burtiem - uzņēmuma speciālajiem simboliemNYSE.

Turklāt speciālistu funkcija ir nepieciešamība nodrošināt vērtspapīru likviditāti un novērst akciju cenu lēcienus.

NASDAQ elektroniskā platforma

Otra lielākā Amerikas fondu birža, kas dibināta 1971. gadā. Apmaiņas dalībnieku vidū ir uzņēmumi, kas nodarbojas ar augsto tehnoloģiju procesiem, kur galvenais uzsvars tiek likts uz datoriem un globālo tīmekli. Lai iztēlotos biržas mērogus, pietiek pieminēt, ka tajā ir iekļauti tādi pasaulslaveni uzņēmumi kā: Microsoft, Apple, Facebook un Google.

Galvenā atšķirība starp Amerikas biržas automatizēto platformu un Ņujorkas platformu ir ierobežotais speciālistu skaits, tā sauktie macrate makers. Tās nav centrālās figūras darījuma laikā, un to skaits nav lielāks par 300 cilvēkiem. Tāpat speciālistam netiek piešķirts konkrēts vērtspapīrs, uz vienu akciju var būt līdz 20 tirgus veidotājiem. Katrā uzņēmuma akcijā NASDAQ ir no četrām īpašajām rakstzīmēm.

Šī apmaiņa no visām pārējām atšķiras ar gandrīz pilnīgu fiziskās atrašanās vietas neesamību, jo tā ir pilnībā automatizēta.

Amerikas fondu birža AMEX

Trešā nozīmīgākā un lielākā vērtspapīru birža ir Amerikas fondu birža. , dibināta divdesmitā gadsimta 30. gados. Tas veido aptuveni 10% no kopējā monetāro vērtspapīru apgrozījuma. Varbūt vienīgais faktors, kas var apvienot šo apmaiņu ar vadošo biržu NYSE ir tas, ka tas atrodas arī Volstrītā. Visi darījumi ir automatizēti, cilvēka faktora praktiski nav. Galvenie spēlētāji biržā ir vidējie un mazie uzņēmumi, kas atvērušies nesen.

Šajā biržā, atšķirībā no citām biržām, ir ETF platformas kategorija, kas kādreiz atgādināja ieguldījumu fondus, taču tirdzniecība notiek tādā pašā režīmā kā akciju tirdzniecība.

Amerikas fondu biržas — salīdzinošā bāze:

Saskaņā ar datiem NYSE pamatoti ieņem vadošo pozīciju kopējās kapitalizācijas ziņā, lai gan NASDAQ biržā kotēto uzņēmumu skaits pārsniedz. Tas kļuva iespējams, pateicoties augstajai ikdienas tirdzniecībai, kur Ņujorkas biržā tas ir vidēji 2 miljardi akciju, NASDAQ biržā - 2,5, šajā ziņā tas pārspēj līderi kapitalizācijas ziņā un AMEX - 0,1 miljardu gadā. Turklāt Ņujorkas biržā ir iekļauti globāli uzņēmumi, kuru vēsture aizsākās tālajā 18. gadsimtā, birža NASDAQ ir iesaistījusi salīdzinoši jaunus uzņēmumus mūsdienu tehnoloģiju jomās, kas ir nākotne, vērtspapīru tirgū, un darbojas AMEX birža. ar jauniem vidējiem un maziem uzņēmumiem ar nelielu kapitalizāciju.