Ros standard érték. Az értékesítés megtérülésének kiszámítása: alapfogalmak, képletek és alkalmazásuk. Ezeket a mutatókat kétféleképpen lehet megszerezni.
Minden értékesítést ugyanazon cél elérése érdekében hajtanak végre - a pénzügyi nyereséget. De lehetetlen objektív értékelést adni az értékesítés hatékonyságáról a jövedelmezőség mutatója nélkül.
Mi a jövedelmezőség?
Az értékesítés jövedelmezősége, más néven az értékesítés jövedelmezőségi mutatója, az egyes megkeresett rubelekből származó profithányad százaléka. Más szóval, az értékesítés megtérülése a nettó bevétel és a termékek értékesítéséből származó bevétel aránya, szorozva száz százalékkal.
Egyes vállalkozók azt hiszik, hogy az értékesítés megtérülése a befektetés megtérülése. Nem helyes. Az értékesítés jövedelmezőségi mutatója lehetővé teszi annak meghatározását, hogy az eladott termékek mennyiségében mennyi pénzt jelent a vállalkozás nyeresége, levonva az adót és a kapcsolódó kifizetéseket.
Ez a jövedelmezőségi mutató kizárólag magából az értékesítési folyamatból mutatja a jövedelmezőséget. Azaz mennyit fizet az áru költsége az áruk/szolgáltatások előállítási folyamatának költségeiért (a szükséges alkatrészek beszerzése, energia- és humán erőforrás felhasználás stb.).
Az együttható kiszámításakor nem veszik figyelembe az olyan mutatót, mint a tőke összege (a forgótőke mennyisége). Ennek köszönhetően biztonságosan elemezheti a szegmensében versenyző vállalkozások értékesítésének jövedelmezőségét.
Mit mutat a ROI egy vállalkozónak?
- Az értékesítés jövedelmezőségi mutatója lehetővé teszi, hogy jellemezze a vállalat vagy vállalkozás számára a legfontosabb dolgot - a fő termékek értékesítését . Ezen túlmenően megbecsülik a költségek részesedését az értékesítési folyamatban.
- Az értékesítés jövedelmezőségének ismeretében a vállalat kontrollálni tudja az árat és a költségeket . Érdemes megjegyezni, hogy a különböző cégek eltérő stratégiákkal és technikákkal állítanak elő árukat, ami eltérő jövedelmezőségi mutatót okoz. De még ha két vállalat bevétele, működési költsége és adózás előtti eredménye egyenlő is, az árbevételük megtérülése eltérő lesz. Ennek oka a kamatfizetések összegének a nettó nyereség teljes összegére gyakorolt közvetlen hatása.
- Az árbevétel megtérülése nem tükrözi a hosszú távú befektetések tervezett hatását . A lényeg az, hogy ha a vállalat úgy dönt, hogy megváltoztatja a technológiai sémát vagy innovatív berendezéseket vásárol, akkor ez az együttható kissé csökkenhet. De visszanyeri pozícióját és felülmúlja őket, ha a modernizációs stratégiát helyesen választották meg. Egyébként, ha javítani szeretné a jövedelmezőségi mutatót, olvassa el az "értékesítés jövedelmezőségének növelése" című cikket.
Hogyan lehet kiszámítani az értékesítés megtérülését?
Az értékesítés jövedelmezőségi arányának kiszámításához a következő képletet használjuk:
ROS- az angol Return on Sales rövidítés, amely oroszra fordítva valójában a kívánt jövedelmezőségi mutatót jelenti, százalékban kifejezve;
N.I.- angol rövidítés Net Income, nettó profit indikátor, pénzben kifejezve;
NS- Net Sales angol rövidítése, a legyártott termékek értékesítéséből származó nyereség összege, pénzben kifejezve.
A helyes kezdeti adatok és a száraz számítás lehetővé teszi az értékesítés valódi jövedelmezőségének megállapítását. Az értékesítés jövedelmezőségének képlete egyszerű - a kapott eredmény a termelés hatékonyságának mutatója.
Egy szemléltető példa a jövedelmezőség kiszámítására:
Sajnos az árbevétel-arányos megtérülés általános képlete csak a cég hatékonyságát vagy eredménytelenségét tudja megmutatni, a vállalkozás problémás területeire azonban nem ad választ.
Tegyük fel, hogy 2 év jövedelmezőségi adatainak elemzése után a vállalat a következő adatokat kapta:
2011-ben a cég 2,24 millió dollár nyereséget ért el, 2012-ben ez a szám 2,62 millió dollárra nőtt.A nettó nyereség 2011-ben 494 ezer dollár, 2012-ben pedig 516 ezer dollár volt. Milyen változásokon ment keresztül az értékesítés jövedelmezősége 2012-ben?
A jövedelmezőségi mutató 2011-ben egyenlő:
ROS2011 = 594 / 2240 = 0,2205 vagy 22%.
A jövedelmezőségi mutató 2012-ben egyenlő:
ROS2012 = 516 / 2620 = 0,1947 vagy 19,5%.
Számítsuk ki az értékesítési jövedelmezőség végső változását:
ROS = ROS2012 - ROS2011 = 22 - 19,5 = -2,5%.
2012-ben a vállalkozás árbevételének jövedelmezősége 2,5%-kal csökkent.
Itt látható, hogy a jövedelmezőség 2,5%-kal csökkent 2 év alatt, de ennek okai a részletesebb elemzésig nem tisztázottak. Magába foglalja:
- Vizsgálja meg az NI-ben számítandó adóköltségek és levonások változását.
- Egy termék/szolgáltatás jövedelmezőségének kiszámítása. Képlet:
Nyereségesség \u003d (bevétel - költség * - költségek) / bevétel * 100%
- Az egyes értékesítési vezetők jövedelmezősége. Képlet:
Nyereségesség \u003d (bevétel - fizetés * - adók) / bevétel * 100%.
- Az áruk/szolgáltatások reklámozási jövedelmezősége. Képlet:
*Ha szolgáltatásokat nyújt, akkor a költség tartalmazza: értékesítési menedzserek munkahelyének szervezését (számítógépek, nm bérlet, telefonkészülékek, személyarányos rezsi, stb.), fizetésüket, telefonköltségeket, reklámozást. , a szükséges szoftverek (CRM, 1C stb.) költségei, virtuális alközpont fizetése.
Azonnal megjegyezzük, hogy lehetséges egy egyszerűbb képlet is használni az értékesítés megtérülését: ROS = GP (bruttó nyereség) / NS (teljes bevétel). De célszerűbb a „szűk” mutatók kiszámítására (jövedelmezőség minden menedzserre, egy adott termékre, egy webhely oldalára stb.).
Fontos megjegyezni, hogy minden menedzser eltérő értékesítési struktúrával rendelkezhet: valaki csak drágán és ritkán ad el, valaki kicsi, de gyakran - ez lesz a fő nehézség a nettó nyereség (adózott haszon) kiszámításánál. Minden egyes CRM-et használó eladónál minden egyes termék árrésadatait kell igénybe venni.
- Értékesítési mennyiségek és árrések számítása. Talán azért esett vissza a jövedelmezőség. a legszélsőségesebb javak értékesítése megszűnt.
| Oldal értékesítése | Kontextuális reklám értékesítése | |
|---|---|---|
| Jövedelmezőség képlet szerint | (500 000 - 135 000 - 90 000 adók esetén) / 500 000 = 55% | (900 e - 600 000 - 162 000 adók esetén) / 900 e = 15% |
| Eladási mennyiség havonta | 500 ezer rubel (5 oldal költsége) | 900 ezer rubel (3 projekt költsége) |
| Anyagköltségek | 15 ezer rubel (domain vásárlás, szoftverek fizetése, reklámozás stb.) | 600 ezer rubel (reklámszolgáltatásra adott pénz, stb.) |
| Munka költségek | 120 ezer rubel. (legalább 3 fő fizetése) | 40 ezer rubel. (1 fő fizetése) |
Fentebb elmondtuk, hogy az értékesítés jövedelmezőségének növelésének része a költségek és kiadások csökkentése. Ugyanakkor azt javasoljuk, hogy legyen óvatos ezzel az elemmel. negatív következmények következhetnek az áruk (szolgáltatások) minőségének romlása, a szakemberek hatékonyságának csökkenése formájában. Ennek elkerülése érdekében átfogóan kell megközelíteni az értékesítés jövedelmezőségének növelésének kérdését! Tanulmányt tartalmaz: A táblázatból kiderül, hogy annak ellenére, hogy a kontextuális reklámozás több pénzt hozott a cég folyószámlájára, jövedelmezősége 3,7-szer alacsonyabb. Ez azt jelenti, hogy ha a menedzserek rosszul kezdik el értékesíteni az oldalakat, de a kontextuális reklámozás jó, akkor a jövedelmezőség csökkenése nem kerülhető el.
- versenytársak
- Értékesítési és költségstruktúrák
- Értékesítési csatornák
- CRM használat
- Menedzser hatékonysága
Mindezek tanulmányozása után folytathatja a taktika és az értékesítési stratégiák kidolgozását. És csak most, hogy operatív döntéseket hozzon.
Az elkészült adatok azt mutatják, hogy az egy oldalra jutó irodaköltség növelhető. ezek biztosítják a legmagasabb megtérülést az üzletben.
A jövedelmezőség kiszámítása minden rétegre meglehetősen munkaigényes feladat, különösen akkor, ha ezt korábban nem tette meg, és több hónapig vagy akár évekig (több mint egy hétig) kell elemzésre. És mégis, a végén választ kaphat arra a kérdésre, hogy „hol vannak a legerősebb és leggyengébb pontok”, de nem érti, mit és hogyan tegyen ezután. Ezért felajánljuk segítségünket az értékesítési részleg optimalizálásának összegyűjtésében, elemzésében, ajánlásában, végrehajtásában és nyomon követésében a vállalkozás jövedelmezőségének növelése érdekében.
A jövedelmezőségi mutató a vállalkozás nettó nyereségének (az összes adó és kamat megfizetése után) aránya az értékesítés teljes összegéhez, azaz a bevételhez. Ez tükrözi a szervezet hatékonyságát, pénzügyi eredményeit, és megmutatja, hogy az értékesítésből származó bevétel mennyi nyereséget jelent. A mutató értékének nulla felett kell lennie, ami azt jelenti, hogy a vállalat nyereséges. Ellenkező esetben veszteséges. A számításhoz az eredménykimutatás adatait használjuk.
Minden kereskedelmi szervezet célja a profitszerzés. Értékétől függ a vállalkozás további fejlődése, pénzügyi stabilitása. A társaságok vezetése a tevékenységek eredményeit elemezve különböző arányszámokat alkalmaz, beleértve a jövedelmezőségi mutatókat is, amelyek képet adnak arról, hogy mekkora nyereség származik a befektetett forrásokból, saját tőkéből, mérlegfőösszegből vagy bevételből.
Együttható meghatározása
A jövedelmezőségi mutató (árbevétel-arányos megtérülés - ROS) megmutatja, hogy a nyereség hány százalékát tartalmazza a vállalat bevételének teljes összege. Ezt a relatív mutatót a menedzsment, a befektetők és a hitelezők használják a vállalat üzleti tevékenységének és teljesítményének elemzésére.
Miért számítják ki a profithányadot?
A ROS érték lehetővé teszi a következők értékelését:
- az üzleti tevékenység szintje;
- a nyereség részesedése a bevételből;
- a termelési költségek növekedésének kockázata;
- a vállalkozás általános teljesítményét.
A mutatót belső és külső használatra egyaránt számítják. Segítségével a cég vezetése dönt a költségek, a kereskedelmi, adminisztratív vagy egyéb kiadások csökkentésének szükségességéről. A befektetők és a hitelezők értékelik a jövedelmezőség mértékét és a pénzügyi erő sávját.
Fontos! A cég vezetése, a befektetők és a hitelezők számára nem az értékesítés volumene a fontos, hanem az, hogy ezekből az eladásokból mennyi nettó készpénz érkezik be.
Szabványos érték
A ROS-nak 0-nál nagyobbnak kell lennie. Ha ez nem így van, akkor a vállalkozás vezetése nem hatékony, és veszteséges. Ennek a mutatónak a normatív értékei az iparágtól függenek:
- mezőgazdaság - 9%;
- kiskereskedelem - 2,2%;
- ingatlanügyletek - 5,7%.
- olaj- és gáztermelés - 4,1%;
- élelmiszertermelés - 1,5%;
- épületek építése - 1,1%.
Referencia! Nincsenek szigorú ROS-irányelvek. Ezek csak az iparágak éves átlagértékei, amelyeket a Rosstat gyűjtött össze az orosz vállalatok tevékenységének elemzése alapján.
Az átlagok teljes listájához töltse le az Excel fájlt.
Általában egy vállalkozásnak minősül:
- alacsony árrés, ha a ROS 1-5% tartományban van;
- közepesen jövedelmező ROS-szel 5%-ról 20%-ra;
- 20-30%-os mutatóérték esetén rendkívül jövedelmező;
- szuper jövedelmező, ha az érték meghaladja a 30%-ot.
A gazdasági tevékenység eredményességét a mutató dinamikai elemzésével lehet megítélni. Ennek növekedése az értékesítés magas hatékonyságát és az előállítási költségek csökkenését jelzi.
Számítási eljárás
A mutató kiszámítása a következő képlettel történik:
ahol PE a nettó nyereség, azaz a kamatok és adók kifizetése után fennmaradó nyereség;
B - termékek értékesítéséből származó bevétel.
Fontos! Ezt a képletet kizárólag az orosz pénzügyi kimutatásokhoz használják. A nyugati gyakorlatban a ROS-t nem a nettó nyereséggel, hanem az adózás előtti nyereséggel (EBIT) számítják.
A mutatók értékeit ugyanarra az időszakra veszik, általában ez egy év. A dinamika értékeléséhez számos együtthatót számítanak ki, ideális esetben 5 évre.
Képlet a pénzügyi kimutatások formái szerint
Az eredménykimutatás adatait a ROS mutató kiszámításához használjuk.
ahol a jelentés 2400. o. R. - az eredménykimutatás 2400. sorának értéke;
f-ről szóló jelentés 2110. o. R. - az eredménykimutatás 2110. sorának értéke.
A ROS a jövedelmezőségi mutatók csoportjába tartozik:
- árbevétel megtérülése EBIT szerint - az adózás előtti eredmény és az értékesítési volumen aránya;
- eszközarányos megtérülés (ROA) – PE osztva a vállalkozás eszközeivel;
- a termékek jövedelmezősége - az EBIT és az eladott áruk költségének aránya;
- saját tőke megtérülése (ROE) - az NP és a saját tőke összegének arányát jellemzi.
Számítási példa
Például számítsuk ki a PJSC "LUKOIL" jövedelmezőségi mutatóját az elmúlt három évre az orosz és a nyugati pénzügyi elemzési rendszerek szerint.
Adatforrás: PJSC LUKOIL hivatalos honlapja
Amint a számításból kiderült, az elmúlt évek együttható értéke lényegesen magasabb, mint az összes standard érték. A PJSC LUKOIL egy rendkívül nyereséges vállalkozás. 2015-ben a jövedelmezőségi mutató meghaladta a 100%-ot, ami azt jelzi, hogy a társaság jelentős bevétellel rendelkezik egyéb, nem termékértékesítéshez kapcsolódó tevékenységből. Ebben az esetben az együttható 2016-os csökkenése nem játszik jelentős szerepet, hiszen annak értéke rendkívül magas, a következő évi növekedés pedig azt jelzi, hogy a felmerülő nehézségek átmenetiek voltak.
Letölthet egy táblázatot a profithányados (ROS) számításokkal kényelmes formátumban -
Értékesítési generátorOlvasási idő: 12 perc
Az anyagot elküldjük Önnek:
Számos lehetőség van az értékesítés jövedelmezőségének meghatározására (ROS, Return on Sales) - ez az egyik legfontosabb mutató a tevékenységek gazdasági elemzéséhez. És ebben a cikkben az eladások megtérülésének kiszámítására szolgáló különféle képletekről fogunk beszélni.
Ebből a cikkből megtudhatja:
- EBIT képlet
- Egyensúly képlet
- Bruttó Profit Formula
- Mit jelent a képlettel kapott eredmény százalékban / li>
- Mi van, ha a termékek értékesítésének jövedelmezőségének képlete zuhanást mutatna
A klasszikus képlet az eladások megtérülésének kiszámításához
A jövedelmezőségi és hatékonysági mutató meghatározásához leggyakrabban az árbevétel nettó nyereséggel számított megtérülésének képletére hivatkoznak, amelyet a vállalat nettó nyereségének (NP) az árbevételhez (TR) viszonyított arányának tekintenek ugyanarra az időszakra:
NPM=CHP/TR.
A számláló és a nevező mutatóit szintén külön képletekkel számítják ki. A bevétel az ár (P vagy Price) és az értékesítési mennyiség, az eladott egységek számának (Q, Quantity) szorzata:
Fontos megjegyezni, hogy ahhoz, hogy az eredmény szerepeljen az árbevétel-arányos megtérülés képletében, a vizsgált időszakban fizetett közvetett adókat le kell vonni a TR-ből.
A bevétel kiszámításával kiemelheti a vállalkozás nettó nyereségét. Ehhez mindenféle adót (H), kiadást (PrR), áruköltséget (TC vagy Total Cost) levonnak a bevételből, és hozzáadják az egyéb bevételeket (PrD):
PE=TR-TC-PrR+PrD-N.
A társaságnak a melléktevékenységek eredményeként egyéb kiadások, bevételek keletkeznek, így például részvény- és értékpapír-kereskedelem, devizaár különbözet, más szervezetek munkájában való részvétel és az ebből származó haszon.
Az értékesítés jövedelmezőségi szintjének meghatározása a képlet a nettó nyereség értéke helyett a következő mutatókat tartalmazhatja:
- adózás és kamat előtti eredmény (EBIT);
- az alaptevékenységekből származó üzemi eredmény;
- a vállalkozás marginális jövedelmezősége (vagy bruttó árrés - bruttó árrés).
Ezen értékek közötti választást az adóteher, a rendelkezésre álló értékesítési adatok és a számítás célja határozza meg.
Az elemzés például irányulhat a termelés és értékesítés területén végzett különféle alaptevékenységek hatékonyságának tanulmányozására, vagy az egyes áruk és csoportjaik vizsgálatára. Ebben az esetben ajánlatos az értékesítés jövedelmezőségét a bruttó fedezeti képlet segítségével meghatározni, mivel a nettó nyereség kiszámításához terméktípusonként meg kell osztani a költségeket, és ez meglehetősen időigényes, határozatlan hasznosságú feladat.
A jövedelemadó elosztása sem egyszerű munka, ezért az NPM képletben a mélyreható közgazdasági elemzéshez az NP helyett azokat a paramétereket használhatja, amelyek könnyebben meghatározhatók. Az indokolt munkaerőköltség ebben az esetben a legjobb megoldás.
EBIT-értékesítési megtérülési képlet
A működési nyereségesség meghatározásához a működési nyereség, az EBIT, az árbevétel megtérülése és a bevétel (TR vagy Total Revenue) mutatói használhatók. Ugyanakkor fontos, hogy ne keverjük össze a működési és a kamat- és adózás előtti eredmény (Earnings Before Interest and Taxes) fogalmát.
ROS=EBIT/TR – az eladások megtérülésének képlete az EBIT változó használatával, amelyet az orosz számviteli szabványok szerint a következőképpen határoznak meg:
EBIT = 2300. sor "Adózás előtti eredmény (veszteség)" + 2330. sor "Fizető kamatok".
Az adózás és kamat előtti eredmény valójában közbenső a nettó és a bruttó nyereség között.
Az árbevétel megtérülésének képlete mérleg szerint
Az értékesítés hatékonyságának és jövedelmezőségének számítása a vállalkozás mérlegének mutatóival is elvégezhető. Ebben az esetben a jövedelmezőséget arányszámként kapjuk meg, ahol a számláló az értékesítés veszteségességének vagy jövedelmezőségének mutatója (például a vállalat mérlegében az 1. számú űrlapon), a nevező pedig a bevétel (pl. 2. számú nyomtatvány vagy a pénzügyi teljesítményre vonatkozó információ). Így kapunk egy listát a felcserélhető képletekről:
RP = értékesítésből származó nyereség (veszteség) / értékesítésből származó bevétel (nettó),
RP = 050. sor / 010. sor f. #2,
RP = 2200-as sor / 2110-es sor.
Bruttó haszonkulcs képlete
Az értékesítés bruttó árrés (vagy angol terminológiával - Gross Profit Margin, GPM) arányként kerül kiszámításra, ahol a számláló a bruttó nyereség (VP) értéke, a nevező pedig a bevétel (TR):
GPM=VP/TR.
A VP értékét általában a jelentéshez számítják ki, ezért vagy dokumentumokból veszik, vagy önállóan határozzák meg. A bruttó kereskedelmi nyereség az, ami a bevételből megmarad, ha levonjuk belőle a teljes termelési költséget:
VP=TR-TC.
A bevétel egyenlő az ár és az eladott egységek számának szorzatával ( TR=P*Q). Így a bruttó nyereség a következő képlettel számítható ki:
VP=P*Q-TC.
Nyújtsa be jelentkezését
A képlet szerint kapott eredmény hány százalékban térül meg az eladásokon
Ahogy a cikk elején említettük, a ROS azt jelzi, hogy egy vállalat mekkora nyereséget kap az egyes bevételi egységekből. Más szóval, a jövedelmezőség az értékesítés hatékonyságáról szól, arról, hogy a vállalat ténylegesen mennyi pénzt keres az ügyféltől kapott minden egyes rubelből.
A jövedelmezőség mértékének értékeléséhez logikus lenne a piacra vonatkozó normatív mutatókra támaszkodni. Ezek meghatározása azonban nem lehetséges. A felső vezetésnek tehát az a feladata, hogy elemezze iparágát és versenytársait annak érdekében, hogy levezethesse saját standardjaikat és az árbevétel-arányos megtérülési képlet alapján számított eredmények elfogadható ingadozásait.
Ha elemzi az értékesítés jövedelmezőségét a vállalat egészére nézve
A konkurens vállalkozásokkal összehasonlítva egyértelműen működik a nyilvánvaló szabály: minél alacsonyabb a jövedelmezőségi mutató (vagyis minél alacsonyabb a nyereség százalékos aránya az egyes megkeresett rubelekben), annál gyengébb az Ön cége a többiekkel szemben. Hiszen ez arra utal, hogy a bevételek főként a kiadásokat fedezik, és nem termelnek bevételt.
A rossz jövedelmezőségi mutatók sikertelen árpolitikát, hibás stratégiát jelezhetnek a piacon (például amikor egy vállalkozás dömpinggel hívja fel magára a figyelmet). Ha az értékesítés jövedelmezőségi mutatója a mérleg szerinti képlet szerint túl kicsi, vagy minden alkalommal csökken, akkor érdemes elgondolkodni a termékek marginalitásán, vagy annak költségeinek csökkentésén.
Ha az eladások jövedelmezőségét árazás céljából elemzi
Az értékesítés jövedelmezőségének mérleg vagy egyéb mutatókon alapuló képlettel történő kiszámítása nemcsak a vállalat felső szintű elemzésére, hanem az egyes területek hatékonyságának tanulmányozására és ésszerű döntések meghozatalára is alkalmas.
Például a termékek jövedelmezőségének elemzése javasolhatja az árpolitika irányát. Érdemes megjegyezni azt is, hogy a ROS változó hogyan kapcsolódik egymáshoz az eladások skálázásához: a rezsiköltségek újraelosztásra kerülnek mindenkire, és nem nőnek jelentősen az eladott áruk számának növekedésével. Ez pedig azt jelenti, hogy a kiadások százalékos aránya csökken, a bevétel pedig nő, aminek következtében a jövedelmezőségi mutató növekszik.
Ha az értékesítés jövedelmezőségét elemzi a választékpolitika szempontjából
Amikor a vállalkozás egészére vonatkozó nettó árbevétel-arányos megtérülési képlet alapján számolnak, akkor a kapott adatok alapján meg tudják ítélni az összképet, de alig rendelkeznek minden szükséges információval a megfelelő döntések meghozatalához.
Annak érdekében, hogy a későbbi intézkedések javítsák a helyzetet, az egyes termékcsaládok, csoportok és termékek kutatására van szükség. Együtthatóik lehetővé teszik a termékek rangsorolását és a leggyengébb pontok megtalálását.
De ne felejtsük el, hogy minden terméktípusnak megvan a maga stratégiai szerepe. Így például egy vállalat alacsony ROS-je egy olyan terméknek vagy szolgáltatásnak köszönhető, amely a BCG mátrix szerint „pénzes táska” (vagy „pénzes tehén”). Ezek stabilan nagy keresletű termékek, amelyek a bevétel szilárd részét biztosítják a cégnek. Tehát egy ilyen termék visszautasítása súlyos hiba lenne.
ROI képlet működés közben (példa)
Például a "Wings and Pilots" cég 2016-ban 30 millió rubel nettó nyereséget kapott, 2017-ben pedig csak 23 millió rubelt. Ugyanakkor a bevétel 2016-ban 150 millió rubel, 2017-ben pedig 140 millió rubel volt. Számítsuk ki az eladások jövedelmezőségét a képlet segítségével a példa segítségével:
2017-ben az értékesítés megtérülése 3,6%-kal csökkent, ugyanakkor a profit 23,3%-kal, a bevétel pedig nem annyira - 6,7%-kal. Ez a változási arány azt jelzi, hogy a társaság költségei növekedtek. Az együttható ilyen romlása esetén ajánlatos az egyes termékek jövedelmezőségét alaposabban tanulmányozni:
Ezek az árbevétel-megtérülési képletre vonatkozó számítások és az azt követő időszak változásainak meghatározása egy érdekes esetet mutatott ki: az X termék ROS aránya csökken, ami azért történik, mert a bevétel változatlan marad, a profit pedig csökken. Ilyen helyzetek akkor fordulnak elő, amikor a termék „érett” állapotba került. Vagyis a promóció egyre több kiadást fal fel.
Ugyanakkor az Y termék minden paraméterében csökkenést mutatott, kivéve a jövedelmezőséget. A ROS növekszik, mert a bevétel jobban csökkent, mint a profit. Valójában lehetséges, hogy az Y eladások esni kezdtek, de a Wings and Pilots hatékonyan optimalizálta a kiadásokat. Ez új termékekkel történik.
Az X termék adja a bevétel nagy részét, de ez ahhoz a paradox helyzethez vezet, amelyben X árrésének 2,9%-os csökkenése és Y ROS-ának 1,4%-os növekedése az értékesítés megtérülési képletének általános csökkenését eredményezi.
A mélyreható elemzés nem csak termékvonalakra vagy egyedi termékekre, hanem hálózati fiókokra, érintkezési pontokra, értékesítési vezetőkre is elvégezhető. Az ilyen tanulmányok adatot szolgáltatnak a stratégiai döntésekhez.
Ha a termékértékesítés jövedelmezőségi képlete csökkenést mutatott
A vállalkozás célja a maximális profit elérése, ami azt jelenti, hogy a vállalat stratégiája ezen a szándékon alapul. A nyereségesség növelését célzó stratégiai döntések azonban számos korláttal szembesülnek: korlátozott mennyiségű erőforrás a vállalat egészében és különösen. A piac mérete is határt szab, mert rendkívül nehéz többet eladni, mint amennyit a piac készen áll a fogadásra.
Ha a stratégia a ROS arány növelésére fókuszál, akkor valójában vagy a költségek csökkentéséről vagy a profit növeléséről, vagy legjobb esetben ezeknek a tényezőknek az egyidejűségéről beszélünk. És valódi eredményeket ad még a piac által vezérelt bevételi plafon mellett is.
Ugyanakkor az értékesítési jövedelmezőségi képlet által kapott mutató csökkenését a stratégia is meghatározhatja, pl.
- az értékcsökkenési leírások növekedése a vállalkozás közelmúltbeli tőkebefektetései miatt. A kiadások növekedése csökkenti az értékesítés megtérülési arányát;
- egy „érett” termék eladási szintjének fenntartása (mint a fenti példában) azáltal, hogy pénzeszközöket injektál a promóciójába. Így a költségek bevételből való részesedése nő, a jövedelmezőség pedig csökken;
- piacbefoglalási stratégia a dömpingelt társaság által. Nyilvánvaló, hogy a dömping során a profit csökken, de a vállalkozás eléri célját.
Az értékesítés megtérülésének részletesebb faktoranalízise képletekkel
A ROS egy másik jelentési időszakhoz vagy a tervezett értékhez viszonyított csökkenésének okainak azonosításához faktoranalízis elvégzése javasolt.
Formula 1. Az értékesítés jövedelmezőségének számítása
A további elemzéshez az értékesítési jövedelmezőségi képletet részletezni kell úgy, hogy a nyereséget mutatókra bontjuk, amelyek alapján kiszámítható.
Formula 2. Az értékesítés megtérülésének részletes számítása
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
|
jövedelmezőségi arány |
Számítástechnika |
||
|
Pénzügyi eredménykimutatás (2110. o.) vagy bevételek és kiadások |
|||
|
Kezelési költségek |
Pénzügyi eredménykimutatás (2220. o.) vagy bevételek és ráfordítások |
||
|
Eladási költségek |
Pénzügyi eredménykimutatás (2210. o.) vagy bevételek és ráfordítások |
||
|
Kiadás |
Pénzügyi eredménykimutatás (2120. o.) vagy bevételek és ráfordítások |
A bevételek, költségek és kiadások többféleképpen befolyásolhatják a ROS-t vagy az RP-t. Az értékesítési megtérülés változása, figyelembe véve ezeket a tényezőket, a következő értékesítési megtérülési képlettel határozható meg:
3. képlet. Az értékesítés jövedelmezőségének változásának számítása a tényezők együttes hatására
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
 |
A jövedelmezőségi arány változása |
Számítástechnika |
|
 |
Forma 4 |
||
 |
Az árbevétel megtérülésének változása a költségek miatt |
Forma 5 |
|
 |
Az értékesítés jövedelmezőségének változása a kereskedelmi költségek miatt |
Forma 6 |
|
 |
Az irányítási költségek értékesítési megtérülésének változása |
Forma 7 |
Az előző táblázatban feltüntetett összes képletet sorban adatforrásként fogjuk figyelembe venni:
4. képlet. Az árbevétel változása miatti értékesítési jövedelmezőség változásának számítása
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
|
|
Az árbevétel miatti megtérülés változása |
Számítástechnika |
|
|
Bevétel a vizsgált időszakban |
|||
|
Bevétel a bázisidőszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
|||
|
Értékesítési költségek a bázisidőszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
Ha az értékesítési jövedelmezőségi képlet és a kapott együttható változása 1%-nál nagyobb eltérést mutatott a beszámolási időszakok között, ajánlatos a bevétel részletes faktoriális elemzését elvégezni.
5. képlet. Az értékesítési jövedelmezőség önköltségből adódó változásának számítása
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
 |
Az értékesítés jövedelmezőségének változása a költségek hatására |
Számítástechnika |
|
|
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
|||
|
Költség a bázisidőszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Irányítási költségek bázisidőszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
|||
|
Bevétel a beszámolási időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
Ha a termelési költségek változása miatt az RP több mint 1%-kal csökkent vagy nőtt, akkor ez a tényező külön vizsgálatot igényel. Fontos elemezni az önköltségi ár változásának okait, hiszen az azt meghatározó paraméterek (kibocsátási mennyiség, szerkezet, változó költségek szintje stb.) közvetetten befolyásolják az értékesítés jövedelmezőségét.
6. képlet. Az értékesítési költségek miatti értékesítési jövedelmezőség változásának számítása
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
 |
Az értékesítés jövedelmezőségének változása a kereskedelmi költségek hatására |
Számítástechnika |
|
|
Bevétel a beszámolási időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
||
|
Alapidőszaki kezelési költségek |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Költség a jelentési időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
||
|
Értékesítési költségek bázisidőszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
Az értékesítés jövedelmezőségének megváltoztatására szolgáló képlet az irányítási költségek hatására a következő változó paraméterekkel rendelkezik:
7. képlet. Az értékesítési jövedelmezőség változásának kiszámítása az irányítási költségek miatt
|
Használt jelölés |
Egységek |
Dekódolás |
Adatforrás |
 |
Az értékesítés jövedelmezőségének változása az irányítási költségek hatására |
Számítástechnika |
|
|
Kezelési költségek a beszámolási időszakban |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Alapidőszaki kezelési költségek |
Kimutatás a bázisidőszak pénzügyi eredményeiről (bevételek és kiadások). |
||
|
Bevétel a beszámolási időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
||
|
Költség ugyanabban az időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
||
|
Értékesítési költségek a beszámolási időszakban |
Jelentés a vizsgált időszak pénzügyi eredményeiről (bevételekről és kiadásokról). |
Ha a faktoranalízis eredményei komoly okokat jeleznek az értékesítés jövedelmezőségének csökkenésére az online üzletben, akkor jobb, ha nem várja meg a dolgok rosszabbodását, hanem szakemberekhez fordul.
Az értékesítés jövedelmezősége (Return On Sales, ROS) az értékesítés hatékonyságának mutatója, az árak és költségek ellenőrzésének eszköze. Számos képlet létezik a ROS kiszámítására. Olvassa el, melyik képletet válassza, hogyan elemezze a kapott adatokat. És töltsön le egy jelentést, amely segít ellenőrizni az értékesítés jövedelmezőségét.
Mi az eladások megtérülése
Az árbevétel megtérülésének képlete a nettó nyereséggel
Az értékesítés megtérülését leggyakrabban a nettó bevétel (ROS) alapján számítják ki.
Nettó árbevétel - termékértékesítésből származó bevétel közvetett adók (ÁFA és jövedéki adó) nélkül, ugyanerre az időszakra.
A nettó nyereség helyett azonban a következőket használhatja:
- bruttó árrés (néha külön mutatóként elkülönítve - marginális jövedelmezőség);
- üzemi eredmény;
- adózás és kamat előtti eredmény (EBIT);
- adózás előtti nyereség.
A számláló megválasztása az adatok hozzáférhetőségétől és összetettségétől, az adóterheléstől és az elemzés céljaitól függ.
Hogyan számítsuk ki az értékesítés működési fedezetét a nettó bevételből
Az értékesítés működési jövedelmezősége a nettó nyereség szempontjából lehetővé teszi a vállalat alaptevékenységének hatékonyságának értékelését. A képlet határozza meg:
ahol R N az értékesítés nettó nyereségben kifejezett működési árrése,
NPS - nettó értékesítési nyereség,
TR – Bevétel.
Értékesítési megtérülési képlet mérleg szerint
RP = 2200-as sor / 2110-es sor,
ahol RP az értékesítés megtérülése,
2200 sor - értékesítésből származó nyereség (veszteség),
2110. sor - árbevétel.
Ebben az esetben az értékesítés jövedelmezősége azt mutatja meg, hogy az értékesítésből származó nyereség mekkora hányada a vállalat bevételéből.
A mutató közgazdasági lényege és normatív értéke
Az értékesítés jövedelmezőségi mutatója megmutatja a nyereség részesedését az egyes rubel bevételekben, lehetővé teszi az értékesítés hatékonyságának értékelését, annak megértését, hogy mennyi nyereséget hoz minden egyes rubel bevétel.
A mutató értékére nincsenek általánosan elfogadott szabványok. Összpontosíthat az iparági szabványokra vagy a versenytársak vagy hasonló vállalkozások mutatóira. A vállalat felső vezetésének önállóan kell meghatároznia a szükséges szabványokat, a megengedett eltéréseket és a megengedett eltérések túllépésére vonatkozó reakciósémákat.
Excel-modell, amely 15 perc alatt kiszámítja az értékesítés előre jelzett jövedelmezőségét
Ha egy vállalat új terméket tervez beépíteni a kínálatába, értékelje ki értékesítésének várható jövedelmezőségét egy kész Excel-modell segítségével. A Sistema Financial Director szakértői olyan modellt és anyagot dolgoztak ki, amely megmondja, hogyan kell dolgozni ezzel a modellel, és hogyan igazíthatja az Ön igényeihez.
Alkalmazási gyakorlat
Az indikátor a vállalatok elemzésére szolgál a versenytársakkal való összehasonlítás céljából vagy dinamikában, az egyes termékek vagy termékcsoportok, divíziók, értékesítési csatornák összehasonlítására (lásd bővebben ).
Az értékesítés jövedelmezőségének elemzése a vállalat egészére nézve
Ha hasonló üzleti léptékű szervezeteket hasonlítunk össze, akkor rájuk igaz a szabály: minél kisebb a profit részesedése a bevételből, és ennek megfelelően a ROS értéke, annál rosszabb a vállalkozás egy versenytárshoz képest, mivel viszonylag többen vannak. kiadások a bevételben.
A mutató elemzése a választékpolitika céljából
A vállalat egészének jövedelmezőségének meghatározása kedvezőtlen képet mutathat, de a szükséges lépésekre nem ad teljes választ, mélyebb vizsgálatra lesz szükség. Az eredménytelenség okaira vonatkozó átfogó információk lehetővé teszik, hogy elemzést kapjon a termékek, termékcsoportok és irányok összefüggésében.
Árképzési célú elemzés
A mutató termékenkénti elemzése biztosítja az árak kiigazításához szükséges információkat. Van egy további hatás is, amely a ROS-t érinti, a skálahatás. Az értékesítés növekedésével a rezsiköltségek több egységre oszlanak el, ami viszont növeli a ROS-t a termékek, termékcsoportok és működési vonalak között. Csökken a rezsiköltségek aránya, mivel a rezsiköltségek az árbevétel növekedése nyomán nem változnak, miközben a bevétel nő, így a jövedelmezőség értéke is nő a társaság számára.
Számítási és elemzési példa
Tegyük fel, hogy 2015-ben a szervezet 10 millió rubel nyereséget ért el, 2016-ban a nyereség 8 millióra csökkent.Ugyanakkor a bevétel 2015-ben 120 millió rubel, 2016-ban pedig 110 millió rubel volt. Határozzuk meg a ROS-t két évre az 1. táblázatban.
Asztal 1. ROS számítása 2 évre
2016 végén a ROS 8,3 - 7,27 = 1,03%-kal csökkent, miközben a profit 20%-kal, a bevétel pedig csak 8,3%-kal esett vissza, ami a vállalat egészét tekintve a költségek növekedését jelzi. Megfigyeltük az eredmény romlását, ez ok arra, hogy mélyebb vizsgálatot végezzünk, és a ROS-t a termékek kontextusában vizsgáljuk (2. táblázat).
2. táblázat. ROS termékek szerint
|
"A" termék |
változás |
||
|---|---|---|---|
|
Profit, millió rubel |
|||
|
Bevétel, millió rubel |
|||
|
Részesedés a társaság nyereségéből |
|||
|
Részesedés a cég bevételéből |
|
"B" termék |
Változtatások |
||
|---|---|---|---|
|
Profit, millió rubel |
|||
|
Bevétel, millió rubel |
|||
|
Részesedés a társaság nyereségéből |
|||
|
Részesedés a cég bevételéből |
Nagyon érdekes helyzet: "A" termék - a bevétel nem változik, de a profit csökken, ami a ROS csökkenéséhez vezet. Ez akkor lehetséges, ha a termék „érettségi” stádiumban van, és egyre több promóciós kiadásra van szükség az értékesítés fenntartásához, különösen kedvezőtlen piaci körülmények között.
A „B” termék más tendenciát mutat – mind a profit, mind a bevétel abszolút értékében jelentős csökkenést kaptunk, ugyanakkor a ROS növekszik. Az ok arányos: a profit kevesebbet esett, mint a bevétel. Valószínűleg az árbevétel visszaesése ellenére sikerült a cégnek optimalizálnia költségeit, például új a termék a cég számára, és a „tanulási” hatás is érezteti hatását.
Az „A” termék magas részesedése a bevételből paradox eredményt ad a szervezet egésze számára, az „A” termék jövedelmezősége 0,5%-kal csökken, a „B” termék növekedése pedig a ROS csökkenését eredményezi. összességében 1%-kal.
A gyakorlatban nem csak a termékek, hanem a menedzserek, értékesítési csatornák, fiókok összefüggésében is lehet elmélyíteni a számítást - így több, a döntéshozatal szempontjából fontos információ lesz elérhető.
Az értékesítés jövedelmezőségi mutatója azt tükrözi, hogy a vállalat bevételének mekkora része a nyereség.
Az értékesítés jövedelmezőségi képlete egy bizonyos időtartamra van kiszámítva, a mértékegység a százalék. Az értékesítés megtérülésének megállapítására szolgáló általános képlet a következő:
Rp \u003d (P / V) * 100%,
ahol Rp - az értékesítés jövedelmezősége,
P a vállalkozás nyeresége,
B a cég bevétele.
Az értékesítés megtérülésének típusai
Az értékesítés jövedelmezőségének számításakor különböző típusú nyereséget használnak, így az értékesítés jövedelmezőségi képletének különböző változatai vannak. Fontolja meg az értékesítések megtérülésének leggyakoribb típusait:
- Az árbevétel megtérülése a bruttó nyereségnek megfelelően, amelyet a bruttó nyereség és a bevétel hányadosaként számítanak ki (százalékban):
Rp (VP) \u003d (Pval / V) * 100%
- Működési árbevétel-arányos megtérülés, amely az adózás előtti eredmény elosztásának a bevétellel (százalékban) hányadosa:
Rp (OP) \u003d (Pop / V) * 100%
- Az árbevétel megtérülése a nettó nyereségnek megfelelően, amely a nettó nyereség és a bevétel hányadosa (százalékban):
Rp (NP) \u003d (Pch / V) * 100%
Mit mutat a ROI képlet?
Az értékesítés jövedelmezőségének képletével megtalálhatja azt az együtthatót, amely megmutatja, hogy a nyereség mekkora része esik az egyes megkeresett rubeleken. A jövedelmezőségi képlet segítségével talált értékek vállalkozásonként eltérőek, mivel választékuk és versenyképességük stratégiák különböznek.
Leggyakrabban megtalálható háromféle értékesítési megtérülésés mutatják:
- A bruttó haszonkulcs megmutatja, hogy a bruttó nyereség hány százaléka van az eladott áruk egyes rubeleiben;
- Az értékesítés működési jövedelmezősége megmutatja, hogy a nyereség mekkora része esik minden rubelre, amely a kamatok és adók kifizetéséből származó bevételekből származik;
- Az értékesítés nettó nyereségen alapuló megtérülése azt tükrözi, hogy a nettó nyereség mekkora része esik egy megkeresett rubel után.
Az értékesítés jövedelmezőségének meghatározása segít optimalizálni a vállalkozás árpolitikáját, valamint a kereskedelmi tevékenységekhez kapcsolódó költségeket.
Az értékesítés jövedelmezőségét jelző képlet jelentése
Az árbevétel megtérülését gyakran megtérülési rátának nevezik, mivel ez a mutató a nyereség bevételből való részesedését tükrözi.
Az értékesítés jövedelmezőségét jellemző együttható elemzésekor fontos megjegyezni, hogy ha az értékesítés jövedelmezősége csökken, az a termék versenyképességének csökkenését és a kereslet csökkenését jelzi. Ekkor a cég vezetése gondolkodjon el olyan rendezvények lebonyolításán, amelyek ösztönzik a keresletet, növelik az eladott termékek minőségét, vagy új piaci rést hódítanak meg.
Az eladások jövedelmezőségének változásának dinamikájában mutatkozó trendeket feltárva a közgazdászok a beszámolási és a bázisidőszakot különítik el. Bázisidőszakként használja az elmúlt évek (évek) mutatóit, amikor a vállalat a legnagyobb nyereséget érte el. A bázisidőszak meghatározása azért szükséges, hogy a beszámolási időszak árbevételének jövedelmezőségi mutatóját összevethessük az alapul vett mutatóval.
Példák problémamegoldásra
1. PÉLDA
2. PÉLDA
| Gyakorlat | Számítsa ki az értékesítés működési eredményességének mutatóját az Eredménykimutatás 2. számú adatlapjából vett mutatók szerint A következő mutatókat adjuk meg: Adózás előtti nyereség - 15 025 000 rubel, Ennek az időszaknak a bevétele 30 215 000 rubel. |
| Megoldás | A működési jövedelmezőséget a következő képlet segítségével számítjuk ki: Rp (OP) \u003d (Pop / V) * 100% Rp(OP)=(15025000/30215000)*100%=49,73% Következtetés. Mivel ez a fajta jövedelmezőség megmutatja, hogy a bevétel mekkora része van az egyes rubelekben (kivéve a kamatokat és a fizetett adókat), arra a következtetésre juthatunk, hogy a megfelelő adófizetések kifizetése után minden egyes rubel bevétel a nyereség 49,73% -át fogja tartalmazni. |
| Válasz | Az értékesítés üzemi megtérülése 49,73% |
